Маржинальная торговля: Покупка с маржей

Маржинальная торговля

требования маржи
Маржинальные требования
Преимущества маржи IBKR
Преимущества IBKR
обучение марже
Обучение марже

Маржинальные требования [интерактивный вид]

Ваши маржинальные требования основываются на следующем:
  1. Страна вашего официального проживания.
  2. Биржа, на которой вы хотите торговать.
  3. Продукты, которыми вы хотите торговать.

Сделав выбор в Шаге 3 ниже, вы автоматически переместитесь к странице маржинальных требований.

  1. США
  2. КАНАДА
  3. ЕВРОПА
  4. АВСТРАЛИЯ
  5. ГОНКОНГ
  6. ЯПОНИЯ
  7. ИНДИЯ
  8. ДРУГОЕ
  9. США
  10. КАНАДА
  11. ЕВРОПА
  12. АВСТРАЛИЯ
  13. КИТАЙ
  14. ГОНКОНГ
  15. ЯПОНИЯ
  16. ИНДИЯ
  17. МЕКСИКА
  18. СИНГАПУР
  19. КОРЕЯ
  20. БРАЗИЛИЯ
  21. ЮЖНАЯ АФРИКА
  22. ВЕСЬ МИР
  23. АКЦИИ
  24. ОПЦИОНЫ
  25. ФЬЮЧЕРСЫ
  26. SSF
  27. ФИКС. ДОХОД
  28. ВЗ. ФОНДЫ
  29. CFD
  30. FOREX
  31. МЕТАЛЛЫ
  32. ШАГ 1
  33. ШАГ 2
  34. ШАГ 3
  35. Где вы проживаете?
  36. Где вы хотите торговать?
  37. Выберите продукт для торговли.

Обозначения:
Можно выбрать
 Текущий выбор
 Не применимо

Не все нижеуказанные продукты маржируются глобально.
На ваш счет могут распространяться дополнительные внутренние условия и/или плата за риск. Информация о плате за риск приведена ниже.

Маржинальные требования [табличный вид]

Щелкните по ссылке ниже для просмотра требований согласно стране вашего проживания, месту, где вы хотите торговать, и желаемому продукту.



Преимущества маржи

Что такое покупка акций с маржей? Инфографик
  • Самые низкие ставки по маржинальному кредиту среди брокеров
    Согласно обзору, проведенному агентством Barron's в 2017 году,1 мы предлагаем самые низкие ставки по маржинальному кредиту среди брокеров.
  • Универсальный счет для глобальной торговли
    Пользуйтесь удобством унифицированного способа торговли акциями, опционами, фьючерсами, forex, продуктами с фиксированным доходом и фондами по всему миру.
  • Маржевый портфель
    Когда доступно, "Маржевый портфель" позволяет опытным трейдерам с хеджируемыми активами получать выгоду от пониженных требований и большего кредитного плеча.
  • Инструмент маржи в реальном времени
    Наша система маржирования в реальном времени позволяет в любой момент проверить статус вашего счета.

Центр обучения: Маржа

Руководство для начала маржинальной торговли.

Введение в маржу: метод маржирования на основе правил vs. на основе риска, а также расчеты и примеры маржи для ценных бумаг и товаров.
Подробнее


Сборы со счетов с высокими показателями риска

Interactive Brokers рассчитывает и взимает ежедневную "плату за риск" с тех клиентских счетов, которые оказываются подвержены значительному риску. Сумма этого сбора основывается на результатах стресс-тестов, помогающих определить, как на счете скажется ряд ценовых сдвигов, и выявить клиентов, которые, несмотря на выполнение ими маржинальных требований, при определенных обстоятельствах могут понести убытки, превышающие их капитал.

Плата за риск взимается только с малого процента клиентов с крайне рискованными позициями и, согласно недавним исследованиям, не распространяется на большинство счетов. Плата за риск отличается от маржинальных требований, поскольку ее сумма определяется ежедневно на основе денежного остатка счета. Обратите внимание, что плата за риск не является страховкой от убытков на счете и клиент остается ответственен перед Interactive Brokers за любой долг или дефицит на своем счете, даже если с него взималась плата за риск.

Каждый день, в рамках политики управления рисками, IBKR симулирует сценарии прибыли/убытков для клиентских портфелей на основе разномасштабных гипотетических движений рынка ("Анализ рисков") Параметры рассмотренных сценариев могут превосходить критерии, используемые различными биржами для расчета маржинальных требований.

Каждый день, в рамках политики управления рисками, IBKR симулирует сценарии прибыли/убытков для клиентских портфелей на основе всеобъемлющего набора рыночных сценариев для всех основных факторов риска согласно сектору. После симуляции все продукты в портфеле корректируются согласно соответствующей им корреляции. Эти рыночные сценарии симулируют такие события, как сдвиг цены андерлаинга (и вверх, и вниз), а также изменение подразумеваемой волатильности портфелей, включая позиции по опционам. IBKR вычисляет плату счета за риск, основываясь на потенциальном риске, которому тот подвергнется в случае любого из прогнозируемых сценариев.

Плата за риск рассчитывается каждый календарный день и снимается со счета в конце следующего торгового дня. Сумма, указанная в выписке за понедельник отражает плату за пятницу, субботу и воскресенье. Плата за периоды, на которые выпадают праздники, определяется таким же образом, как и в случае выходных. Расчет происходит в праздничный день, а сама сумма взимается в конце следующего торгового дня. Результаты анализа рисков и сумма платы за риск будут доступны клиентам в разделе "Управления счетом" на сайте IB.

Обратите внимание:

  • IBKR рассчитывает плату за риск на свое усмотрение. Этот расчет основывается на проприетарном алгоритме, созданном для выявления потенциального риска, который представляет счет для фирмы, и может меняться без предупреждения.
  • Сумма платы за риск может ежедневно расти или снижаться в зависимости от движений рынка, изменений в портфеле счета и в формулах/алгоритмах, используемых IBKR для определения потенциального риска счета.
  • Плата за риск рассчитывается ежедневно и взимается с соответствующих счетов на следующий торговый день. На счетах, облагаемых данной платой, должен иметься дополнительный капитал во избежание дефицита маржи. Если снятие назначенной суммы приведет к дефициту маржи, то счет подвергнется ликвидации позиций в соответствии "Клиентским соглашением IBKR".
  • Плата за риск вычисляется индивидуально для каждого счета. То есть, если у клиента имеется несколько счетов с взаимно уравновешивающими показателями риска, то ему может быть выгодно объединить их для снижения платы за риск. Если у клиента несколько счетов с одинаковым названием/именем, IBKR может совместить эти портфели, чтобы определить, какую плату за риск на них следует наложить.
  • Со счетов, для которых была установлена как плата за перенос позиций, так и за риск, будет взиматься наибольшая из двух.
  • Плата за риск не является формой страховки. Клиент продолжает нести ответственность IBKR за покрытие любых задолженностей или дефицитов. Наложение на клиента платы за риск не освобождает его от остальных обязательств. Также ваша задолженность IBKR не будет компенсирована или уменьшена на сумму снятых с вас плат за риск.

Плата за риск рассчитывается для всех активов в портфеле.

Если вы желаете избежать подобных сборов или снизить их, то рассмотрите следующие возможности:

  • Помещение дополнительных активов на счет для улучшения его показателей риска.
  • Наличие хотя бы одной высококонцентрированной позиции, как правило, подвергает счет значительному риску, тем самым повышая вероятность наложения на него платы за риск. Контроль риска посредством диверсификации и хеджирования может улучшить показатели риска и снизить или устранить плату за риск.
  • Закрытие позиций по опционам также может снизить или устранить плату за риск. Тестирование выявило, что короткие позиции по недорогим опционам подвергают капитал наибольшей угрозе.

Счетам доступны дополнительные инструменты

  • IBKR предоставляет отчет "Расчет платы за риск" (в "Управлении счетом") с подробностями о данном сборе и примерами корректировок, которые вы могли бы внести, чтобы по прогнозам и согласно имеющейся на тот момент информации снизить сбор. См. статью KB3113.
  • "Навигатор риска" имеет функцию пользовательских сценариев, которая позволяет владельцу счета определить, как изменения в портфеле скажутся на плате за риск. См. статью KB2275.
  • Окно "Предпросмотр ордера" IBKR позволяет владельцу счета проверить влияние ордера на прогнозируемую плату за риск. См. статью KB2276.


  1. Согласно рейтингу онлайн-брокеров от Barron's: All Together Now, 26 марта 2018. Самые низкие ставки маржи среди брокеров, обозреваемых Barron's, со счетами капиталом от $100 тыс. и маржинальными ставками по балансам в $10 тыс., $25 тыс., $50 тыс., и $100 тыс.