Fortaleza y Seguridad


Cuando coloca su dinero con un broker, necesita saber que su broker es seguro y puede resistir los buenos y los malos tiempos. Los estados financieros de Interactive Brokers LLC están disponibles en nuestro sitio web para su revisión. Tenga en cuenta que Interactive Brokers LLC y sus afiliados* son propiedad de IBG LLC.

Importantes Factores de Seguridad y Fortaleza sobre el Grupo Interactive Brokers

Cómo mantenemos los Activos de Clientes

El dinero de clientes es segregado en cuentas bancarias y de custodia especial, que están designadas para el beneficio exclusivo de los clientes de IB.  Esta protección (la SEC lo denomina “reserva” y el CFTC “segregación”) es un principio fundamental del brokerage para acciones y derivados. Al segregar adecuadamente los activos de clientes, si no hay dinero o activos prestados ni posiciones de futuros mantenidas por parte del cliente, los activos del cliente están disponibles para serle devueltos en caso de suspensión o quiebra del bróker.

Una porción de los fondos de los clientes son típicamente invertidos en activos del Tesoro de EEUU y en bonos asegurados por FDIC. Aun permitidos por las regulaciones, dada la preocupación por el crédito sobre la deuda soberana extranjera, IB no mantiene actualmente invertidos fondos de clientes en ningún fondo de dinero.

Como práctica habitual, IB mantiene una cantidad en exceso de dinero propio en dichas reservas y cuentas segregadas para asegurar que hay efectivo suficiente para proteger a todos los clientes

Cuentas de acciones sin préstamo de efectivo o títulos

El dinero de clientes en acciones es protegido de la siguiente manera:

Los activos totalmente pagados y propiedad de los clientes están protegidos en cuentas de depositarios y custodios que son específicamente identificados en beneficio exclusivo de los clientes. IB reconcilia posiciones en acciones de propiedad de clientes diariamente para asegurarse que dichos activos son recibidos por los depositarios y custodios.

Cuentas de Derivados

El dinero de clientes de derivados está protegido de la siguiente manera:

Cuentas de acciones con préstamo/apalancamiento

Los clientes que toman prestados fondos de IB para comprar acciones, IB está permitido por las regulaciones de acciones, de utilizar hasta el 140% del valor en préstamo de dichos activos que mantienen en IB, para su financiación. En términos sencillos, IB presta fondos de terceros (como bancos u otros brókers), utilizando las posiciones de acciones del cliente como colateral y presta dichos fondos al cliente para financiera compras con apalancamiento de éste. Típicamente, IB presta una pequeña Proción del total de activos que tiene permitido prestar.

La importancia de Escoger un Bróker Seguro

Debido a la reciente quiebra de MFGlobal, los clientes deben entender que es posible perder dinero en el caso de la quiebra de una entidad. Aun cuando todas las protecciones descritas anteriormente, hay todavía dos maneras en la que los clientes pueden perder dinero sin perderlo en el mercado:

  1. Si, violando las normas de reserva y segregación, el bróker no mantiene los fondos de los clientes segregados, bien por no poner los fondos nuevos depositados en las cuentas segregadas o si los fondos son transferidos  fuera de las cuentas segregadas por otros motivos, luego puede existir una deficiencia. Esto podría haber pasado en MF Global
  2. Los clientes pueden perder más dinero en el mercado que el mantenido en el bróker. Cuando esto sucede, el bróker está obligado a realizar la aportación de dicho déficit con fondos propios. Si el bróker no lo aporta (p.ej. no tiene suficiente capital propio para sufragar dichas pérdidas) y la cobertura por SIPC (y, si es ofrecido, suplementos a SIPC) es insuficiente o no disponible, luego son los otros clientes quienes deben realizar la aportación a dicho déficit. Esto, también, podría haber sucedido en MF Global

Ésta es la razón por la que es vital escoger un bróker que tenga una cantidad de capital masiva y unos buenos controles de crédito automáticos

*Interactive Brokers y afiliadas.